Qualitätsaktie (AAQS)
Qualitätsaktien sind Aktien von fundamental starken Unternehmen, die sich für eine langfristige Anlage eignen. Sie weisen die sog. Qualitätsmerkmale des AlleAktien Qualitätsscores auf und haben historisch nachweislich deutliche Überrenditen erreicht (siehe auch AAQS.de).
Es sind Aktien mit nachhaltigem Wachstum, geringen Risiken, einer hohen Kapitalrentabilität und einer günstigen Bewertung. Der Begriff "Qualitätsaktie" wurde von AlleAktien-Gründer Michael C. Jakob geprägt und findet seither rege Verbreitung in der Finanzwelt.
Wie Qualitätsaktie definieren?
Der Privatanleger steht vor der Qual der Wahl: Es gibt unzählige Aktien, in die er sein Geld investieren kann. Alleine in Deutschland sind ca. 500 Unternehmen börsennotiert. Weltweit insgesamt sogar über 10.000. Aus dieser Menge kann der Anleger entscheiden, wie er sein Depot aufbaut. Allerdings bergen viele der verfügbaren Aktien die Gefahr von schlechten Renditen oder sogar Verlusten. Eine Qualitätsaktie ist hingegen perfekt für eine Anlage geeignet und kann das Vermögen langfristig wachsen lassen.
Privatanleger entscheiden beim Kauf von Aktien oft aus dem Bauch heraus. Sie lassen sich zu stark von den Nachrichten und von dem Aktienkurs beeinflussen. Eine hohe Dividendenrendite oder ein stark abgesackter Aktienkurs sind nicht immer ein Zeichen für eine billige und kaufenswerte Aktie. Auch handeln viele Privatinvestoren zu kurzfristig. Kaufen und Verkaufen ihre Aktien zu häufig. Die Aktie wird als Spekulation gesehen und nicht als Investment in ein reales Unternehmen.
Echte Qualität finden
Weniger sollte der Kurs eine Rolle spielen, sondern lieber die fundamentalen Daten des Unternehmens. Denn langfristig muss der Aktienkurs ansteigen, wenn das Unternehmen seine nachhaltige Ertragskraft steigert. Es gilt Unternehmen zu finden, die ihre Gewinne und Umsätze steigern können und nicht zu hoch verschuldet sind. Wir von AlleAktien.de haben deshalb einen Qualitätsscore entwickelt, mit dem man Aktien objektiv bewerten und Qualitätsunternehmen herausfiltern kann. Hier geht es zum vollen Artikel über den AlleAktien Qualitätsscore ».
Was zeichnet eine Qualitätsaktie aus?
Diese grundlegenden Eigenschaften einer Qualitätsaktie sind nachhaltiges Wachstum, geringe Risiken, eine hohe Kapitalrentabilität und eine günstige Bewertung:
Wachstum
Das Unternehmen muss mit einer angemessenen Wachstumsrate wachsen. Denn nur steigende Gewinne führen langfristig gesehen auch zu steigenden Aktienkursen und steigenden Dividenden. Das Wachstum der Vergangenheit deutet auch auf die Entwicklung in der Zukunft hin. Zusätzlich spielen die Wachstumsprognosen für die nächsten Jahre eine Rolle.
Risiko
Die Risiken müssen besonders gering sein. Die Verschuldung muss niedrig sein, damit das Unternehmen nicht in Zahlungsnot gerät oder zu hohe Kapitalkosten hat. Gleichzeitig sollte die Gewinnstabilität hoch sein. Diese Eigenschaften senken die Risiken der Investitionen.
Rentabilität
Qualitätsunternehmen gelingt es, eine besonders hohe Verzinsung auf das eingesetzte Kapital zu erzielen. Dies ist oft der Fall, wenn die Unternehmen einen starken Burggraben besitzen oder andere Alleinstellungsmerkmale vorweisen. Dadurch werden diese Unternehmen zu Gelddruckmaschinen.
Bewertung
Die Bewertung muss stimmen: Der Preis darf nicht zu hoch sein. Denn selbst die besten Unternehmen der Welt sind ein schlechtes Investment, wenn man zu viel für die Aktie bezahlt.
Erfüllt eine Aktie alle Merkmale, ist sie perfekt geeignet für eine nähere Analyse und gegebenenfalls ein Investment.
Beispiel: AlleAktien Qualitätsscore (AAQS) CostCo Wholesale
