Der Vermögensverwalter J.P. Morgan Asset Management hat für seinen Multi-Alternatives-Eltif erstmals ein Rating von der Agentur Scope erhalten – und das fällt ausgesprochen positiv aus. Der Fonds wurde mit der Note „(P) a+ (AIF)“ bewertet. Das Kürzel „(P)“ steht für Preliminary und weist darauf hin, dass sich der Fonds noch in der Aufbauphase befindet.
Gute Renditeaussichten bei breiter Diversifikation
Scope bescheinigt dem European Long-Term Investment Fund (Eltif) eine gute risikoadjustierte Rendite und hebt vor allem die breite Streuung über verschiedene Anlageklassen hervor. Der Fonds investiert in Infrastruktur, Transport, Immobilien, Private Credit, Private Equity sowie börsennotierte alternative Anlagen – jeweils etwa zur Hälfte ertrags- und wachstumsorientiert.
Auch bei geringeren Anlagevolumina sei der Fonds bereits stark diversifiziert, da er in bestehende Portfolios von J.P. Morgan Asset Management investiert. Geografisch gibt es keine festen Beschränkungen, der Schwerpunkt liegt jedoch auf den USA und Europa. Mindestens 55 % des Kapitals müssen in langfristige alternative Anlagen fließen.
Evergreen-Struktur mit langfristigem Fokus
Der Multi-Alternatives-Eltif ist als Evergreen-Struktur ohne feste Laufzeit konzipiert, mit einer empfohlenen Haltedauer von zehn Jahren. Rückgaben sind frühestens fünf Jahre nach Fondsauflegung möglich. J.P. Morgan strebt eine jährliche Nettorendite von 7 bis 8 Prozent in Euro an.
Parallel erhielt der Geschäftsbereich Multi-Alternatives von J.P. Morgan Asset Management ein Asset-Management-Rating von „AA-“, was Scope als Hinweis auf eine „sehr gute Qualität und Kompetenz im Bereich alternativer Anlagen“ wertet.
Weitere Auszeichnung für J.P. Morgan
Bereits Ende September hatte der Fonds den Cash Financial Advisors Award in der Kategorie Sachwertanlagen/Private Markets (Eltif) gewonnen – ein weiterer Beleg dafür, dass der Multi-Alternatives-Eltif bei Investoren und Analysten gleichermaßen überzeugt.