Unser Geschenk: Deutliche Überrendite mit dem AlleAktien Qualitätsscore (AAQS)

• Wir Privatanleger stehen vor der Qual der Wahl: Es gibt unzählige Aktien, in die wir unser Vermögen investieren können

• Wir haben selbst eine Auswertung erstellt, welche 10 Kriterien in der Vergangenheit funktioniert haben. Entstanden ist daraus der AAQS Score

• Qualitative Aktienanalysen sind äußerst zeitaufwendig. Wir brauchen einen Vorfilter, der systematisch Aktien mit besonders hohen Chancen bei gleichzeitig geringen Risiken aussiebt

• Wir haben uns auf die Suche gemacht und vier zentrale Eigenschaften definiert, die für stetig steigende Aktienkurse sorgen. Diese Eigenschaften sind nachhaltiges Wachstum, geringe Risiken, eine hohe Kapitalrentabilität und eine günstige Bewertung

• Aus diesen vier zentralen Eigenschaften haben wir unseren AlleAktien Qualitätsscore geformt

• Der AlleAktien Qualitätsscore (AAQS) ist eine objektive und nachprüfbare Checkliste. Der AAQS filtert systematisch Aktien mit besonders hohen Chancen bei gleichzeitig geringeren Risiken aus dem weltweiten Anlageuniversum heraus. Diese analysieren wir anschließend in unseren qualitativen Aktienanalysen

• Wir haben den AAQS einem professionellen Backtest unterzogen. Die Ergebnisse sind beeindruckend. Eine Investition in Aktien mit besonders hohem AAQS-Wert führt zu einer deutlichen Überrendite

• Der AlleAktien Qualitätsscore zeigt auf einer Grafik auf, ob ein Unternehmen langfristig in der Lage ist, Werte für seine Aktionäre zu schaffen. Je höher der Punktestand, desto attraktiver erscheint das Unternehmen für eine langfristige Investition

➤ In diesem Artikel erklären wir dir, wie du mit dem AAQS eine Überrendite erzielen kannst

Unsere Mission ist es, dich zum erfolgreichen Aktionär zu machen. Auf AlleAktien findest du ständig neue Unternehmensanalysen und langfristige Investmentideen. Doch welche Unternehmen werden bei uns überhaupt analysiert?

Wir Investoren haben die Qual der Wahl: In Deutschland gibt es rund 500, weltweit sogar über 10.000 börsennotierte Aktiengesellschaften. Viele dieser Unternehmen haben beste Zukunftsaussichten und werden ihre Aktionäre in den kommenden Jahren zu wohlhabenden Menschen machen. Anderen Unternehmen fällt es hingegen seit Jahren schwer, am Markt bestehen zu können. Jeder Anleger kennt diese Rohrkrepierer.

Da wir eine Plattform für langfristige Investoren sind, die ihre Unternehmensbeteiligungen typischerweise viele Jahre halten, sollten wir uns auf die Unternehmen konzentrieren, denen es gelingt, ihren Wert Jahr für Jahr zu steigern. Ihren Aktionären stetig steigende Einkommen in Form steigender Dividenden bescheren. Das Vermögen der Aktionäre immer weiter mehren. Und dabei so wenig wie möglich schwanken.

Mit dem AlleAktien Qualitätsscore haben wir eine Checkliste entworfen, die uns gezielt Qualitätsaktien mit besonders hohen Chancen bei gleichzeitig geringeren Risiken aufzeigt.

Doch wie findet man erfolgreiche Unternehmen mit Zukunftspotential und wie verhindert man, sich Rohrkrepierer ins Depot zu legen?

Natürlich kann man sich die Geschäftsberichte aller Unternehmen durchlesen und sich Gedanken darüber machen, von welchen Trends das jeweilige Unternehmen in Zukunft profitieren könnte. Bei geschätzt rund 10.000 weltweit investierbaren Unternehmen ist man damit aber ziemlich lange beschäftigt. Wir brauchen also eine sinnvolle Vorauswahl.

Unser Ansatz: DerAlleAktien Qualitätsscore (AAQS).

Die Idee dahinter: Jeder qualitative Faktor wird sich irgendwann in den Zahlen des Unternehmens niederschlagen.

Der AlleAktien Qualitätsscore basiert ausschließlich auf objektiven Kennzahlen. Dadurch kann der Score nicht manipuliert werden und wir können die Ergebnisse auf Risiko und Rendite in einer historischen Überprüfung (Backtest) ermitteln.

Die Funktionsweise ist denkbar einfach: Wir haben 10 Qualitätskriterien definiert. Je mehr Kriterien ein Unternehmen erfüllt, desto mehr Punkte erhält es im Qualitätsscore. Dadurch können wir auf einen Blick erkennen, ob es sich bei einem Unternehmen um eine echte Qualitätsaktie handelt. Und dann gegebenenfalls mit einer qualitativen Analyse fortfahren.

Jedes untersuchte Unternehmen kann zwischen 0 und 10 Punkte erhalten. Alle Unternehmen, denen es gelingt, 9 oder mehr Punkte zu erreichen, werden in den AlleAktien-Qualitätsindex aufgenommen.

Im April 2018 haben wir uns den AAQS ausgedacht. Der Ausgangspunkt unserer Überlegungen war folgender: Was unterscheidet erfolgreiche Investitionen von nicht erfolgreichen Investitionen? Welche Gemeinsamkeiten haben Unternehmen, deren Aktienkurse von links unten nach rechts oben wandern? Ziemlich schnell wurde uns klar:

Qualitätsaktien müssen vier Eigenschaften erfüllen:

1. Wachstum: Das Unternehmen muss mit einer angemessenen Wachstumsrate wachsen. Denn nur steigende Gewinne führen langfristig gesehen auch zu steigenden Aktienkursen und steigenden Dividenden

2. Risiko: Die Risiken müssen besonders gering sein. Die Verschuldung muss niedrig sein, die Gewinnstabilität hoch. Diese Risikokennziffern senken die Risiken der Investitionen

3. Rentabilität: Qualitätsunternehmen gelingt es, eine besonders hohe Verzinsung auf das eingesetzte Kapital zu erzielen. Dadurch werden diese Unternehmen zu Gelddruckmaschinen. Wir haben Rentabilitätskennziffern hinzugefügt

4. Bewertung: Die Bewertung muss stimmen: Der Preis darf nicht zu hoch sein. Also haben wir noch eine Bewertungskennziffer hinzugefügt